在補(bǔ)貼政策調(diào)整和國家規(guī)劃技術(shù)路線圖對(duì)電池系統(tǒng)能量密度的要求之下，鋰電池正極材料市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)情況已經(jīng)出現(xiàn)了顯著變化。

調(diào)研顯示，2017年第三季度國內(nèi)正極材料產(chǎn)量59430噸，同比增長(zhǎng)21.4%，環(huán)比增長(zhǎng)5.9%。其中，磷酸鐵鋰材料產(chǎn)量同比下滑12%，環(huán)比下滑7%，市場(chǎng)總體呈現(xiàn)下滑趨勢(shì)，預(yù)計(jì)第四季度磷酸鐵鋰材料的產(chǎn)量將繼續(xù)下滑。

據(jù)了解，受多重因素影響，除湖南升華、北大先行等少數(shù)幾家大型企業(yè)之外，大批磷酸鐵鋰材料企業(yè)在第四季度開始大規(guī)模減產(chǎn)，沒有興趣和精力沖業(yè)績(jī)，基本只維護(hù)老客戶一定量的供應(yīng)而不再接新的訂單，磷酸鐵鋰材料行業(yè)提前“入冬”。

天津斯特蘭能源科技有限公司副總經(jīng)理李積剛對(duì)高工鋰電網(wǎng)表示，公司已經(jīng)開始主動(dòng)減產(chǎn)，這段時(shí)間的發(fā)展策略就是縮減產(chǎn)能規(guī)模，采用“冬眠”策略度過難關(guān)。

主動(dòng)進(jìn)入“冬眠”狀態(tài)

李積剛口中的“冬眠”策略是指公司盡量少接或者只接一些賬期短的訂單，以維持企業(yè)正常生存為主，只維持一些老客戶一定量的供應(yīng)而不接新的訂單，等待明年市場(chǎng)復(fù)蘇。

李積剛指出，目前上游碳酸鋰持續(xù)漲價(jià)處于價(jià)格高位，材料企業(yè)需要現(xiàn)款采購甚至還買不到。同時(shí)下游電池企業(yè)給材料企業(yè)的賬期又很長(zhǎng)，企業(yè)現(xiàn)金流壓力特別大，因此這段時(shí)間很多磷酸鐵鋰材料企業(yè)都在主動(dòng)往后縮。

事實(shí)上，受補(bǔ)貼政策調(diào)整和新能源汽車推薦目錄重審影響，作為磷酸鐵鋰電池最主要市場(chǎng)的新能源客車在2017上半年整體表現(xiàn)不佳，產(chǎn)銷大幅下滑，進(jìn)而拖累了磷酸鐵鋰電池和材料的發(fā)展。

受此影響，包括歐賽能源、金鋰科技、安達(dá)科技等磷酸鐵鋰材料上市公司在上半年遭遇了營(yíng)收、凈利、毛利同比下滑的打擊。

直到進(jìn)入第三季度，新能源汽車市場(chǎng)開始全面回暖，動(dòng)力電池市場(chǎng)進(jìn)入爆發(fā)期拉動(dòng)上游材料產(chǎn)銷量大幅增長(zhǎng)，但磷酸鐵鋰材料產(chǎn)量同比去年卻依然下滑，并延續(xù)至第四季度。

“第四季度是行業(yè)的沖量期，但是由于上游原材料碳酸鋰價(jià)格太高且供應(yīng)緊缺，下游整車廠和電池廠大幅壓價(jià)且賬期延長(zhǎng)，導(dǎo)致正極材料企業(yè)承擔(dān)著極大的資金壓力，對(duì)企業(yè)的采購、生產(chǎn)和出貨等方面都產(chǎn)生巨大影響。”李積剛表示，總體來看2017年磷酸鐵鋰材料產(chǎn)銷量依然保持增長(zhǎng)但同比去年不會(huì)增長(zhǎng)太多，但企業(yè)的產(chǎn)品毛利率和凈利潤(rùn)卻大幅下滑，所以在第四季度都在主動(dòng)往后縮。

客觀來看，電池企業(yè)忙于清理庫存，下游市場(chǎng)需求降低是導(dǎo)致磷酸鐵鋰材料行業(yè)收縮的首要原因。

據(jù)了解，下半年動(dòng)力電池企業(yè)集中釋放產(chǎn)能導(dǎo)致企業(yè)庫存快速增多，現(xiàn)有庫存足以支撐電池企業(yè)第四季度交貨。目前整車企業(yè)和電池企業(yè)已經(jīng)進(jìn)入動(dòng)力電池價(jià)格重新談判階段，整車企業(yè)要求2018年電池價(jià)格在今年的價(jià)格基礎(chǔ)上再降20%，因此現(xiàn)階段大批電池企業(yè)都在抓緊時(shí)機(jī)清理庫存產(chǎn)品，從而降低電池產(chǎn)能和磷酸鐵鋰材料的采購量。

據(jù)悉，在補(bǔ)貼退坡和下游整車企業(yè)的倒逼之下，2017年動(dòng)力電池價(jià)格同比去年已經(jīng)下滑了20%-30%。目前已經(jīng)有電池企業(yè)報(bào)出了1400元/Kwh的磷酸鐵鋰電池價(jià)格，而年初的平均價(jià)格還在1800元-1900元/Kwh。

“一個(gè)是下游需求減少，另一方面第四季度正極材料需求中很大一部分是三元材料，所以磷酸鐵鋰材料的產(chǎn)銷量并沒有增長(zhǎng)太多?！崩罘e剛?cè)缡钦f。

多重措施應(yīng)對(duì)挑戰(zhàn)

如果說，下游需求減少導(dǎo)致材料企業(yè)被動(dòng)減產(chǎn)，那賬期惡化資金極度緊張就是磷酸鐵鋰材料企業(yè)選擇主動(dòng)減產(chǎn)的原因。

受補(bǔ)貼退坡以及補(bǔ)貼資金延遲下發(fā)影響，下游整車企業(yè)前期自行墊付資金過多導(dǎo)致車企現(xiàn)金流極度緊張，從而傳導(dǎo)至上游動(dòng)力電池和材料領(lǐng)域。動(dòng)力電池企業(yè)給正極材料企業(yè)的賬期持續(xù)拉長(zhǎng)，導(dǎo)致磷酸鐵鋰材料企業(yè)資金極度緊張。

與此同時(shí)，上游碳酸鋰價(jià)格持續(xù)上漲且供應(yīng)緊缺，要求正極材料企業(yè)現(xiàn)款現(xiàn)貨，導(dǎo)致企業(yè)資金壓力加大無法承接更多的訂單。

“現(xiàn)在電池企業(yè)給正極材料企業(yè)的賬期基本上是月結(jié)60天或90天，但實(shí)際付款時(shí)間還要再延長(zhǎng)2-3個(gè)月，導(dǎo)致企業(yè)資金特別緊張?！崩罘e剛指出，目前磷酸鐵鋰材料的市場(chǎng)價(jià)格在9.8萬元左右，但實(shí)際成交價(jià)格還會(huì)更低一些，整體價(jià)格呈現(xiàn)下滑趨勢(shì)，材料企業(yè)壓力非常大。

一方面，當(dāng)前磷酸鐵鋰電池市場(chǎng)份額主要集中在出貨量排名前幾的電池企業(yè)手中，這些企業(yè)在原材料采購方面比較強(qiáng)勢(shì)，要求正極材料企業(yè)降價(jià)。

另一方面，上游碳酸鋰持續(xù)漲價(jià)處于價(jià)格高位，要求正極材料企業(yè)現(xiàn)款采購，導(dǎo)致企業(yè)成本大幅增加但卻無法漲價(jià)傳導(dǎo)壓力，磷酸鐵鋰材料企業(yè)只能自行消化，導(dǎo)致產(chǎn)品毛利率和凈利進(jìn)一步下滑。

“目前碳酸鋰價(jià)格已經(jīng)到達(dá)17.5萬元/噸，冬季碳酸鋰產(chǎn)能縮減導(dǎo)致供應(yīng)緊張，預(yù)計(jì)價(jià)格還會(huì)繼續(xù)上漲，企業(yè)采購成本進(jìn)一步上漲?！崩罘e剛表示，受原料漲價(jià)和電池企業(yè)壓價(jià)，當(dāng)前磷酸鐵鋰材料毛利率同比去年下滑10%左右。在此壓力之下，目前磷酸鐵鋰材料企業(yè)基本上都不會(huì)有庫存。

綜合來看，磷酸鐵鋰材料企業(yè)面臨著原料價(jià)格上漲、毛利凈利下滑、產(chǎn)能過剩、市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)加劇和產(chǎn)品被替代等諸多壓力和挑戰(zhàn)，如何保障原料供應(yīng)穩(wěn)定、提升企業(yè)的產(chǎn)品毛利率和市場(chǎng)份額，成為了磷酸鐵鋰材料企業(yè)接下來的重點(diǎn)工作。

對(duì)此，斯特蘭采取了多方措施進(jìn)行應(yīng)對(duì)，具體表現(xiàn)在以下幾個(gè)方面：

在降成本方面，斯特蘭現(xiàn)有磷酸鐵鋰產(chǎn)能10000噸，目前正計(jì)劃擴(kuò)充產(chǎn)能，通過提升產(chǎn)能規(guī)模，優(yōu)化生產(chǎn)工藝、提升產(chǎn)品品質(zhì)等方式降低成本，同時(shí)與下游客戶進(jìn)行戰(zhàn)略合作。

在保障原料供應(yīng)方面，斯特蘭雖然不會(huì)涉足上游碳酸鋰產(chǎn)業(yè)，但會(huì)將業(yè)務(wù)延伸至磷酸鐵前驅(qū)體領(lǐng)域，保障原料供應(yīng)。

在提升市場(chǎng)份額方面，除了將進(jìn)一步提升在動(dòng)力電池正極材料領(lǐng)域的份額之外，斯特蘭還將開發(fā)一些儲(chǔ)能、電動(dòng)叉車、UPS電源等其它領(lǐng)域的市場(chǎng)份額，優(yōu)化產(chǎn)品結(jié)構(gòu)，降低市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)。